• 이번 전쟁으로 에너지 인프라가 훼손되면서 유가와 가스 가격이 쉽게 하락하기 어려운 상황이에요. 이에 따라 경기 둔화와 물가 상승 압력이 동시에 커지고 있는데요. 이런 환경에서는 가격 전가력(원가 상승분을 소비자 가격에 얼마나 반영할 수 있는지)이 산업 성과를 가르는 핵심 변수로 작용해요.
• 즉, 가격 인상이 쉽지 않은 경기 민감 소비재 업종은 부진이 예상되는 반면, 가격 전가가 가능한 AI 서버와 반도체 산업은 충격이 제한적일 가능성이 높아요.
• 한편 전쟁 이후에도 정유·가스·LNG 등 에너지 업종과 전력 인프라의 수요는 이어질 가능성이 크고, 방산 역시 방위비 확대 흐름을 고려하면 중장기 성장 여력은 여전히 유효해요.
• 또한, 경기 방어를 위한 유동성 확대 정책이 이어질 경우, 자사주 매입에 적극적인 금융 업종도 상대적으로 안정적인 흐름이 기대돼요.
• 결국 이번 상황은 단기적인 충격을 넘어, 가격 전가력과 구조적 수요를 갖춘 산업 중심으로 옥석 가리기가 강화되는 흐름으로 이어질 가능성이 커 보여요.

• 전일대비: 탈플라스틱(+14.63%) / 골판지 제조(+5.35%) / 아스팔트 콘크리트(+4.19%)
• 5일전대비: 탈플라스틱(+34.58%) / 출산장려정책(+31.61%)
  

• 인도에서 대형 고객사를 확보하고 현지화 전략을 바탕으로 본격적인 실적 턴어라운드 구간에 진입할 것으로 기대돼요.
• 작년 말 기준 약 2,596억원의 수주잔고를 확보하고 있으며, 인도 대형 고객사향 턴키 장비 공급이 2분기부터 시작되면서 올해 약 1,000억원 규모의 매출이 발생할 것으로 예상돼요.
• 전고체 배터리용 WIP 장비(공정 중간 단계에서 반제품을 처리하는 장비) 수주는 전년 대비 약 4배 확대될 전망이고, 스태킹 장비(배터리 소재를 층층이 쌓는 핵심 장비) 역시 해외 고객 확보를 통해 성장 모멘텀을 이어갈 계획이에요.
• 인도뿐 아니라 북미와 국내 고객 매출까지 반영될 경우 실적 개선 폭은 더욱 확대될 가능성이 있어요.
• 지난해에는 수익성 개선으로 손익 구조가 안정됐다면, 올해는 매출 1,938억원, 영업이익 110억원을 기록하며 외형 성장과 함께 흑자 전환이 기대되는 상황이에요.

Chop Suey (1929)

Edward Hopper